可转债5分钟K线_可转债5分钟k线日内交易

投资资讯 2022年07月04日 04:13 2 touzi333

可转债套利实操指导：你想要的秘籍

01 可转债是啥？
全称是“可转换公司债券”，持有这种债券的人有权利把这只债券转换成公司的股票。
当然转换是有条件的，必须在约定的转股期内，按照约定的转股价才行。
同时可转债也会因为拥有转股权而丧失一定的收益，利率一般在1%-2%之间，不会太高。
02 为啥会被爆炒？
但可转债被爆炒除了本身的特性外，还有下面几个因素。
T+0交易机制：也就是当日买入，当日就可以卖出。这点跟股票市场不同，股票好歹还是T+1，买了的话要第二天才能卖掉。
涨跌幅限制：深交所的可转债没有涨跌幅限制；上交所的为20%，一旦触发20%，则停牌30分钟，如果触发30%，就停到14：55，之后就没有临时停牌限制了。
没有印花税：只收取跟股票一样的佣金，交易成本低。
03 怎么套利？
买了可转债后可以选择：在二级市场交易、持有到期或者转股，另外还有几种套利方式。
（1）转股折价套利
可转债价格低于转股价值的时候，也就是转股溢价率为负的时候，有套利的空间。
譬如，可转债价格107，转股价10元，市场股价11元，这个时候用107元买入一张可转债，那么这只可转债可以转10只正股：100（元）/10（元/只）=10只；转股价值就是：10（只）*11（元/只）=110（元）。
付出去107元，得到了110元的股票，赚了3元。
但是这股票今天卖不了，要明天才能卖（股票是T+1），所以如果明天股票跌了，还是有风险的，要判断好，胆小的就别入了。
（2）赎回倒计时套利
有时候公司会赎回，特别是正股价远高于转股价时，这时候应该把债券转成股票，卖出股票来获利。
假使转股价是10，正股已经到18，那么应该把手里面值100的债券换成10张股票，再以180卖掉，获利80元。
如果手里这个时候没有债券，可以再观望一阵，等到价格跟赎回价差不多的时候买入，如果正股价上涨带动转债价格上涨，那么卖出获利，如果没有，那么让公司赎回去，相当于保本。记住这个操作的点在于：【等到价格跟赎回价差不多的时候买入】，这样才能够保本。

（3）下调转股价套利
如果正股价跌得太厉害，公司可能会下调转股价，本来10元一股，现在5元一股。
那么原来一张转债换10股，现在换20股。这个时候把债券再换成股票，可能就有获利的空间（譬如正股价在5-10元之间，假使6元，那么就可以获利）
这个获利的点在于，下调的当时手要快，不然股价下来了就没得赚了。除非继续持有看后续正股表现。
04 买了就赚？
虽然上面给了三个套利点，但还是要提一下，可转债不是**不赔。
可能买在高点被收割。譬如最近这种行情，就有不少韭菜被骗进场，180一张刚买完就跌倒150，一下损失了1/6的本金。
可能中了可转债但破发了。历史上是有破发的，只不过几率不多，而且今年还没发生。
另一方面，证监会最近在盯着这个市场，上周末已经出了一轮规范，接下来会怎样不好判断。

所以，风险还是要了解清楚的。
【可转债套利实操】
1. 打开同花顺APP，点击下图中 1对应的行情，继续点击箭头所指的2对应的图标，进入问财页面。
2. 进入问财页面之后，点击图片箭头所指的【可转债套利机会】，获取最新的可套利可转债排名。如下图所示：
3.进入上方页面之后，点击1【正股涨停套利】，然后按住屏幕向左滑动，找到【转股溢价率】。进行选择可以套利的可转债。
注意：选择可以套利的可转债条件。
第一个条件：如果你是保守型的选手，可以选择溢价率小于10%的可转债，如果你是激进型的选手，可以选择溢价率小于30%的可转债。
第二个条件：查看可转债对应的古票的正股涨跌幅度 ①，查看可转债的涨跌幅度②（如下图所示），如果①减去②大于5%，（或者5%左右）那么符合条件，风险小，机会大，可选。

4. 例如上图所示的第一个，天壕转债，条件一：溢价率3.63% 符合。条件二，正股涨跌幅① 减去可转债涨跌幅② （16.75-11.19=5.56%）符合。
所以，可以选择，然后点击名称进入可转债页面
5.进入k线页面，点击①所示位置，切换到1分钟k线，然后，点击②，切换到指标MACD，然后观察下方图片红框所示区域。

当黑线DIF（快线）上穿红线 DEA（慢线）出现金叉【买点】，
当黑线DIF（快线）下穿红线 DEA（慢线）出现死叉

然后，自己操作进行套利就可以啦~~~~ （还是很不错的

一：可转债5分钟k线技巧

其实这是一个理念，代表某一级别的长中短。长的包含短的，短的最先起起变化；六十分钟，记录每个小时的走势，三十分钟，记录每半小时的走势。三十分钟弥补了六十分钟没显示出的细节形态，五分钟又弥补了三十分钟没显示出的形态。一定要注意大小的关系，在短线运用中十分重要。可以赚点小钱！

二：可转债5分钟k线日内交易

在分时图中，如果可转债价格突破均价曲线，并且站稳，继续向上运行，则说明市场上的多方力量较强势，可转债价格会创新高，投资者可以进行买入操作；如果可转债价格在均价曲线的上方往下运行，触碰均价曲线为反弹，则均价曲线是一个支撑位，说明，可转债下方托盘较多，可转债价格即将止跌，开启上涨趋势，投资者可以在此点进行买入操作。
正股的走势会影响可转债的走势，即当正股价上涨时，会推动可转债上涨，当正股价下跌时，会导致可转债下跌，因此，在开盘的前五分钟内，如果正股价出现快速拉升的情况，则投资者可以趁机买入相对应的可转债。
可转债买卖其中的三大技巧，它们分别是：一、找溢价率低的品种；二、找价格低的品种；三、找到期收益率高的品种；
一、找溢价率低的品种。什么叫溢价率呢？溢价率=可转债的现价*转股价/正股价/100-1，溢价率代表可转债转股后的溢价，比如说某个可转债溢价率是10%，那么就是如果现在转股，而且正股次日价格不变，那么现在的可转债的价格贵了10%。所以溢价率肯定是越低越好。
负的溢价率，也就是折价，可以使得可转债转股后有盈利。
溢价率低，可转债的股性就很强，如果可转债的价格很高，那么正股如果下跌的多，可转债也会下跌多，但如果可转债已经接近100元或者低于100元，那么可转债的债性就会起到一个保护作用。
二、找价格低的品种。一般来说，低于100元，可转债的债性就起作用了，这就是我们看到的可转债会随着正股的上涨而上涨，但如果正股下跌，可转债在100元左右的时候下跌速度明显放满的原因。
三、找到期收益率高的品种。直接找价格低确实是一种简单易行的方法，但毕竟每个可转债的到期不同，期间的利息也不同，所以可以找到期收益率高的，税前或者税后都可以，得到的名单和前面找低价的差异不是很大，但相对来说更加科学的体现可转债的债性。

三：可转债5分钟k线MA

表示不同周期的价格均线
k线图又称阴阳烛图。阳烛表示该时段中收盘价高于开盘价，阴烛表示收盘价低于开盘价，烛顶和烛底反映该时段中的最高、最低价。根据开盘价、收盘价、最高价以及最低价之间的不同情况，阴线和阳线会呈现不同的形态。
而k线图最重要的参考指标是均线系统，它是进行股市操作最重要的参考指标，以每天的前九天和当天共十天的收盘价取算术平均值，再以若干天的这种算术平均值而连结的曲线就是十日均线。同样，有十分钟均线、十小时均线、还有以周、月、年等不同的时间单位作成的各种均线。通常10个时间单位的均线统称为10均线。20均线就是20个时间单位的均线，..，其它都是同样的意思。以上是常见的做法。还有人取每天的平均价，还有的取均权平均值等等，做法不一。K线图中常标以MA5、MA10、...。
以前，都是自己计算而绘制的，现在，所有的技术分析软件中都可以在某一时间周期的K线图中找到相对应的均线。
由于均线对股价趋势有一定的比照作用，所以，它对于技术分析相当重要。一般以日线MA5、MA10分析短期走势，以MA30、MA60分析中期走势，以M125和M250分析中长期走势。而以5--30分钟K线做短线操作，以周、月、年K线中的均线走向分析长期走向。
由于从均线可以动态分析股价的走势，所以，常有人以均线来设置止损点及止赚点（高抛点），其实就是起到一种通过技术分析而确定的活动标尺的作用。都只有相对的参考价值。
建议你找一些基础书看一看就知道了。股市没有成熟的理论，要靠自己在实际操作的经验教训中积累。
移动平均线(ma)计算方法就是求连续若干天的收盘价的算术平均。天数就是ma的参数（也就是ma后面的数字）。移动平均线利用统计学上的“移动平均”原理，将每天的市场价格进行移动平均计算，求出一个趋势值，用来作为价格走势的研判工具。
计算公式： ma = (c1+c2+c3+c4+c5+....+cn)/n c 为收盘价，n 为移动平均周期数。例如美元指数 5 日移动平均价格计算方法为： ma 5 = （前四天收盘价+前三天收盘价+前天收盘价+昨天收盘价+今天收盘价）/5
pma没用过，查了下资料：
pma是量的一种表现形式.比如指数的三日移动平均线，首先取得连续三日的三个指数，计算其平均值a，然后后移.去掉最先一个指数，增加新一日一个指数，再计算三个指数的平均值b.如此移动计算，得到一条三日移动平均线。同理，可得五日，六日，十日，十三日，三十日，七十日，二百日等移动平均线。
我个人理解，这两个代表的意义差不多。用ma来设置不同的使用参数就可以。
折线图我使用的不是很多，因为它仅反映了某一设定时段内的收盘价而不包含每个数据点的交易范围比如最高价，最低价，开市价等信息。不过收盘价往往又是非常重要的价格。我在使用上会看折线图表现出的形态，支持和阻力位，结合技术指标进行判断分析。

四：可转债15分钟K线

这是可转债专题里的最后一个主题，提笔多次却一拖再拖，主要是由于自己的T+0实战经验仅有2月余，技术尚未成熟。然而根据自己的计划，是时候要完成了。

子曰：知我者，其惟《春秋》乎！罪我者，其惟《春秋》乎！以下交易策略，能够给读者朋友带来一些参考价值，足矣。

一、风险控制

任何一个策略体系里，风险控制永远是第一位的。由于可转债T+0交易当天没有涨跌幅限制，风险较大。所以要想建立长期稳定的盈利系统，必须确保自己永远在牌桌上，守住本钱，用一套成熟的交易策略赚钱。

1、每个交易日的收益目标设置为3%左右即可，也许某些交易日大盘行情好，多只可转债的赚钱效应集聚，3%显得太低。然而，我们需要的是一个长期稳定的盈利系统，日复一日的简单可重复，所以日目标是3%左右是一个合理的参考值，复利效应的能量是巨大的；

2、每只可转债在买入的时候设置一定的止损位，根据技术分析买入的依趋势图设置，极限止损位3%左右，对于波动偏小一点的转债则止损范围相应缩小；

3、单只可转债资金占比总仓位不超过20%，同时交易的可转债品种不超过10只，结合当天板块行情、转债的K线图轮动交易；

4、在大盘行情整体低迷或者亏钱效应很明显的交易日，多看少做，此时空仓等待就是盈利，全天没有出现合适的买点则不交易；

5、时刻

二、标的选择

1、当天开盘的时候

2、盘中正股冲击涨停，而可转债涨幅不及正股，且转股溢价率低的可转债；

3、开盘一字板，而且根据预期和趋势分析有连续涨停可能的正股对应的可转债；

4、当天振幅波动较大的可转债，适合盯盘等待买卖点的出现；

5、相对于正股溢价率负得较多的可转债，最好是处于转股期，这类标的的安全性和值博率很高，当天买入的转债如果没有合适的卖点，尾盘还可以转股到第二天卖出；

6、当天新上市开盘的可转债，只要当天大盘和正股行情不算差，往往会有一个交易机会。

三、趋势技术

运用趋势技术分析之前，依然还是遵循大盘-板块-个股-转债的逻辑，超短线和中长线的交易本质是一样的。

我的个人目标，是找到一个简单可重复的点位，不断践行-复盘-修正-践行-完善，达到70%左右的胜率，机械重复操作。目前我运用的是缠中说禅第16课《中小资金高效买卖法》的策略结合趋势背驰和MACD背离来确定买卖点。

禅师第16课核心要点是，只选择“下跌+盘整+下跌”走势，其次在该走势第二段下跌出现第一类买点时介入，介入后一旦盘整则坚决退出。这里面的第二段下跌第一类买点则是趋势背驰。我们发现仅仅依据这一点，初学会经常犯错，需要寻找更加精确的买点。

结合MACD，我们可以进一步把趋势分成四类：零轴上金叉，强势上涨；零轴上死叉，上涨回调；零轴下金叉，强势下跌；零轴下死叉，下跌回调。

运用底背离操作成功的关键核心在于：更大级别的上升趋势不被破坏。而且为了提高成功概率，我们在MACD红绿柱背离的时候不操作，等到MACD回抽零轴的时候确认买入。

我们通过一个思维导图总结如下。

接下来我们借用今天大禹转债的1分钟和5分钟级别的图形来简单说明一下。

我们从1分钟图形可以看到，下午13:24到14:24是一段下跌+盘整+下跌的趋势，出现了底背离，接着MACD黄白线出现金叉不断上移突破0轴，对应的5分钟级别的MACD黄白线从0轴以下回抽0轴出现金叉，这个时候就是很好的买点。经验丰富的朋友在5分钟白线拐头时可以买进，黄白线金叉时买进虽然会错过部分收益，但是更加稳妥。

以上交易策略主要是基于可转债T+0日内套利的超短线交易策略，如果交易周期更长的朋友，比如按周交易，则可以看30分钟级别图和日线图，方法策略本质一样的。如果周期更长，则建议考虑结合双低轮动摊大饼策略来交易，该策略在《》这篇文章里有详细解读。

这是可转债专题的最后一篇，也是我总结的交易策略第一篇，不当之处有待高手指正。

五：可转债15分钟K线交易

这个问题在我初做期货的时候也请教过期货高手，几乎有都有一套自己的看盘体系。

期货T+0交易机制，很多期友都喜欢做日内，但是真正能做好的并不多。

日内交易纯粹是投机行为，但是很畅快，我也经常做日内交易，我的习惯也是看K线，均线，盘口和突破。

看哪个周期的K线比较可靠？

我想说的的是单纯的任何一个周期K线都太单一，投机本来就是概率事件，所以要想相对可靠。必须多方面去看，看趋势和把握进场点最起码需要看两个以上周期，我习惯用小时K或者日线去判断大概趋势走向，在从15分钟K去确认是否和小时K判断的趋势相同，然后寻找合适的时间和进场大概的位置，最后我会在3分钟和1分钟K线周期上看盘口变化而狙击进场点位。

希望对你有帮助，欢迎探讨，感谢点赞

标签：可转债正股