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炒股主要看基本面还是技术面 炒股基本面重要还是技术面重要

炒股入门 2022年09月23日 13:24 2 touzi333

炒股主要看基本面还是技术面,如果基本面不好,就算技术面再好,也不会涨的很好,所以我们要学会分析公司的基本面,然后选择一只好股票进行投资。下面我们一起来来看看这只股票。该股隶属次新股,前期股价一直处于横盘震荡阶段,主力资金持续流入,量能放大,kdj给出金叉信号,目前已经突破前期压力,macd和kdj均处于金叉范围之内,后市看好。具体操作思路和买卖点位已经发布在专栏中,老粉自然知道在哪里查看。

一、你觉得炒股先学基本面还是技术面?

优质答案1:

炒股新手都是先学技术面,历经牛熊亏损套牢磨练,觉得技术炒股不是万能的,才又开始学习研究基本面炒股。

炒股新手崇拜技术致胜。炒股新手才入市,最关心最崇拜的就是技术,看到高手对着各项技术指标,讲的头头是道,夸夸其谈,连线划面,简直就是佩服的五体投地,认为只要学会了炒股技术,就能点股成金,百战百胜。于是乎,买技术书,各种各样的技术指标反复琢磨着,寻找黑马股的技术,钻研了无数种技术,股价在熊市面前一败涂地,技术失灵,亏损成真,这才醒悟,炒股需要学技术,但技术并不是万能的,只有在股票基本面良好的前提下,运用技术操作才能获利。

钻研基本面坚持价值投资。经过技术炒股的失败教训,深刻反思学技术炒股只能胜一时,亏多赚少。只有通过分析基本面,重点从宏观经济形势,行业发展前景,公司行业地位,财务指标,管理团队等基本面入手,分析选择优秀的公司,在价值低估时持续买入,中长期持有,等着市场价值发现,价格大幅上涨,达到了盈利目标,通过简单的均线技术指标,判断价格趋势出现破位止盈出局,才能真正获利。

优质答案2:

先学技术面吧,这个问题就像习武是先练招式还是先练内功一样,都没个一定的标准。如果有可能,可以一起练啊!并且我觉得基本面研究,作为小散真的看不来啥,看到的都是上市公司披露的,想要独一的材料还得做专业的调研,这对很多小散来说,真的非常困难。

所以我是习惯于先练技术的,因为基于技术分析的三大理论分析基础是:市场行为涵盖一切信息、价格按趋势变动、历史会重演。我们打开技术分析的书第一章,它就说道:你要承认,市场先生永远是对的,这样你才可以学习这本书。所以才有,“市场行为涵盖一切信息。”这样,当你理解了这两句话,还要基本面做什么?

基于这两点,我们按照自己的观察点,可以找到“价格按趋势变动,历史会重演。”正是基于这一切,才让我们的技术分析有了意义。所以我的师傅和我说,做价格投机的永远不会去管基本面,因为他注重的只是一段时间的涨幅,他切入进去了而已。

而基本面分析派,可以说以巴菲特为代表,他们寻找优秀的公司,在价值低估的时候买入股权。所以他们也就不会注重技术分析。或者说,他们的技术分析就是研究公司的财报,经营状况,产品盈利增长点,市场份额占有率。所以,纯基本面分析的和纯技术面分析的,这俩基本上不会聊天。

而像我这种说:“先看下基本面,排除不好的公司,再找技术点买入的”多半都是基本面分析也不行,技术分析也不过关的,在那里自我安慰了。

所以从我的习惯来说,我第一个师傅教我打板的,第二个师傅教我价格投机的,自然就是觉得先学技术分析,先学会武功的基本招式了,再去研究其他的吧。

二、刚炒股是技术分析好,还是基本面分析好?

优质答案1:

一般说来,在股市投资中有技术分析派,还有基本面价值派。这是两种股市投资不同的方法,各有利弊,下面我简单介绍一下。

技术分析派认为市场的全部信息,都是在市场行情中已经体现了,在这种情况下,投资者无需了解一个股票的基本面信息,而只需要关注整个走势就可以了,通过对基础数据进行分析,找到和过去相似的图形走势,就可以做出股票投资的决策。

但是,基本面分析就不一样,需要通过分析上市公司的财务报表,并且结合宏观数据,做出股票投资的决策。

这两种方法都各有利弊,做基本面分析的,一般来说都应用于较长周期的投资。因为股市的波动是比较大的,上上下下谁也说不清楚为什么,但是价格围绕价值上下波动,也是市场投资的普遍规律。基本面分析结合技术分析,可以在长周期的投资过程中,坚持自己的投资信念。但是,大家都知道基本面投资是比较难的,不是一般的人可以掌握的。通过基本面分析,如果在长周期内持有股票可能最后会有比较丰厚的回报。

相反,技术分析入门比较简单,而且人们普遍喜欢炒短线,在这种情况下,技术分析就可以大展身手。通过分析一系列的技术指标,在相对比较短的周期内追涨杀跌,有的时候,可能也是一种比较好的投资方式。

此外,两种不同的投资方法,到底哪一种更有投资效果,可能还跟每个人自己的性格相关,耐心较好的人可能更加适合基本面投资。相反,性子比较急的人,可能更加适合技术面投资。

优质答案2:

两种分析方法针对的是两种不同的交易方式

没有哪个比哪个更好,都有各自适用的时期,适用的股票,只要你能够使用它在长期的操作中保持始终盈利就可以

技术分析适合的是短线以及波段的股票操作

因为它是通过量价,趋势,波浪,时间转折,主力类型等等一系列技术分析需要参考的条件,去判断股票的主力进行到哪一步,接下来大概率会走哪一步,而这个判断主力接下来大概率走哪一步,就是预测行情。主力进货出货一只股票在量价,趋势,波浪上留下的痕迹就是我们要发现并且判断的东西。

而技术分析因为是分析主力现在进行到哪一步去推理下一步的大概率动作,所以可以在使用当中马上看到效果,不需要多久多久后才看到结果,所以适用于短线和波段操作

下面举个事前利用技术分析提前预判的例子吧

在头条的6月23日下午收盘后,我发了这样一条微头条

https://www.toutiao.com/a1670274415636495

当天的百联股份长这样

这也是我当日在微头条中贴的图

然后的百联股份就在跌破十日线之后迅速起来

现在29块。

当时我的挂单比较低,没买到,算是遗憾了

不过至少证明了这项技术分析的有效性

技术分析说到这里,我要告诉题主的是,但凡是给你拿一张已经发生成事实的K线图来事后看图说故事的东西都不是技术分析,那只是看图说话而已

真正的技术分析一定是将结论逻辑和方法说在事情发生前,事后大概率验证正确的东西、

然后是基本面分析,基本面分析适合的是中长线的价值投资

选择标的的第一个条件

上市至少七年以上,最好十年以上,可以用十年数据作为统计样本。

过短时间周期的统计,样本太少,可以的参考度就低。




第二个条件

Roe最好近十年都是大于10%更高更好,最好是逐年上升,最差也不要一年好一年差这样波动幅度过大至少能一直维持一个水准之上,波动幅度大代表企业的经营状况并不平稳,价值投资追求的是确定性,所以要避免这些现象。

Roe的自有资产和负债比重必须合理,当然也分为不同行业,比如银行保险这类获取资金会计规则就是计入负债的行业负债高没问题,但若是其他轻资产行业出现了银行保险那样的负债比重,就是大问题了。

这么说吧,你能赚1亿,但是你的资产负债比重50%,也就是说你这赚1亿的结果有一半是负债杠杆所得,你的实际盈利能力只有一半而已,那是不是你的ROE实际上要打个折扣看才合理?




大致要以行业平均标准去参考


第三个条件

企业以年为单位的现金流量表要一直为正,最好能够逐年增长,不盈利企业不会死,但现金流断了就不一定了。

这一项的要求不是那么严格,只要没有呈现负数,有波动也可以,毕竟行业碰上强弱周期也会造成。

自由现金流要一直为正

第四个条件

EPS以年为单位,必须稳定,不能过山车一般忽上忽下,价值投资追求的是平稳的确定性,周期性太强容易造成估值的误判,本来你判断是低估值,很可能下一季度财报公布就因为行业周期的转换而变成高估值,举个例子

年初1月8日西得克萨斯的原油期货65.49美元的时候,谁想得到一个季度后的现在到了17美元?

相关行业的营收与EPS会不会因此改变?




达到了这些要求,就可以进入候选名单。

其实其他还有财报上一些细致的东西,不过相对以上四个就没那么重要了。

那我们来看看,符合以上要求会选出些什么股票来?

茅台,恒瑞,美的……

都是股价不断创历史新高的股票

那么怎么买?什么时候买?用什么交易方法买?

下跌进入低估值状态买,用网格交易法买

理由,进入低估值区间后股价再大幅度往下的空间便有限。

但是这些权重白马进入低估值可不代表马上会涨,很可能在低估值区域盘整打底个一年半载。

网格交易则可以有效降低成本

那怎么判断进入低估值?

大机构的估值方法我不谈,毕竟我们是散户而已,没有那样的时间精力和知识去判断

下面说一个简单直观的办法

在春节前我写的一篇总结当中提到

里面的贴图是这一张

再跌一跌就进入网格范围

这里所说的进入网格范围就是低估值范围,可以开始采取左侧的网格交易

然后2月3日晚间的复盘当中,我再次提到

如果按照当日所说的网格交易方法以当日价格开始对海螺水泥进行网格交易

到目前为止是这样

不用管大盘或者欧美涨跌,每天开盘挂单,然后该干嘛干嘛

所要做的

就是每一个季度新财报出来看有没有因为EPS增长而重新进入低估值区域而做补仓动作

一个成功例子可以是运气

我们继续看

这个知友5月12日和我交流的私信,提到万科的左侧交易。

为什么当时万科可以左侧交易?

我们按照上面挑选左侧交易股票的条件一个个看

近10年的ROE基本都在15以上,近3年都在20以上

现金流一直为正

EPS逐年稳定增加

是不是基本面分析左侧交易品种的条件都符合?

那有没有进入低估值呢?

这是万科A到2019年为止的每一年最低市盈率统计

下面方框中的8.667是十年的平均数值

每一年的最低市盈率,不是我们YY出来,也不是分析出来,而是二级市场一整年的买卖所造成的最低估值水平,这个谁都不会有意见吧。

那么客观的取十年平均,是不是可以算是一个客观的低估值水平?

5月18日的7.6,是不是低估值区域?

那如果这天开始左侧网格交易是什么样?

不用看盘 每天开盘无脑挂单 该吃吃该睡睡

下周一再跌一点又可以买入10%

这就是基于基本面分析的中长线的价值投资

三、选股票选看技术形态,还是看行业板块和业绩呢?

优质答案1:

这个问题其实太大了,每个人的观点都会不一样的。我04年进入股市,我来谈谈我的看法和观点。首先明确我选股票不会看技术形态,只会看根据时势在我看好的行业板块中来选择股票。

投资股票十五年以来,也曾经有过亏损很大的经历,那时候也很迷信技术分析。在证券交易软件会去划上五颜六色的线条。但是经过几年的实战后,我开始反省自己的操作交易策略,我果断的放弃了技术分析。

我不能说技术分析没用,至少对我来说是不适合的。因为最后的结果是我用价值投资的观点获得了不菲的收益。尤其是2014年到2015年牛市期间以及2019年的窄幅波动时期。

我认为投资股票选择合适的时机比选择股票更重要。投资者首先要对整体形势有个最基本的判断,这个市场到底是冷是热?是牛市还是熊市?当然这个判断是很难判断的,尤其是要提前判断,但是我们根据自己的经验和经历,一定会有个比较正确的判断的。

比如在6124点的时候,那时候的股市是相当疯狂了,这时候一定要以注重风险为主了。当股市整体位于历史中位线以下的时候,这个时候我们可以开始布局股票了。当我们判断出来市场基本适合自己做股票的时候,就应该再去分析应该以什么价格买入什么股票了,这个时候切忌用短线的思维来做股票。比如2019年及往后的一段时间,科技股的走势会相当凌厉。我们就应该从这个大方向去布局自己心仪的股票。

我们要以发展的眼光来看股票,不要只看到一个股票目前的业绩怎么样?而应该看到公司背后的故事,它的业绩将会有如何的变化?

股市有风险,入市需谨慎!

优质答案2:

选股要综合看几个方面:一是看图形,因为基本面的情况基本上都反应在图形上。二是看股票所属行业景气度,是不是宏观调控对象,是不是产能过剩,是不是夕阳产业,如果不是热点,预期就不会好,就不会有很多人参与。

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